Bướm Tím

Năm 1928, Hidehiko Itami (Hidehiko Nakamura), phiên dịch tiếng Nhật của con rối Manchukuo, rời bỏ người tình Trung Quốc Ding Hui (Zhang Ziyi) và trở về Nhật Bản. Vài năm sau, khi trở về Trung Quốc và đến Thượng Hải, anh hóa thân thành một điệp viên cấp cao. Lúc này, Ding Hui đã trở thành thành viên của tổ chức chống Nhật ngầm và phải lòng thủ lĩnh của tổ chức, Xie Ming (Feng Yuanzheng). Khi tổ chức chống Nhật đến ga xe lửa để đón sát thủ được thuê từ nơi khác ám sát sĩ quan tình báo Nhật Bản Yamamoto, họ đã nhầm xác định anh ta là thư ký Tình Đồ (Lưu Diệp). Trong lúc hỗn loạn, Ding Hui đã giết chết bạn gái của Situ là Yi Ling (Lý Băng Băng), còn Situ thì bị Itami Hidehiko bắt giữ. Sau khi được thả ra, Tư Đồ vô cùng bối rối trước hàng loạt cuộc chạm trán đã thề sẽ trả thù cho Di Linh. Ding Hui đoàn tụ với Itami Hidehiko và trở thành con tốt quan trọng để hai thế lực giăng bẫy lẫn nhau. Bản thân cô cũng đang phải chịu đựng sự tra tấn nội tâm vì đã vô tình giết chết những người vô tội. Tại một buổi khiêu vũ được tổ chức ở một câu lạc bộ Nhật Bản, Itami Hidehiko nói với Ding Hui rằng cả Yamamoto và Xie Ming đều đã chết. Khi Ding Hui bị sốc và muốn ám sát Itami Hidehiko, Situ đã lao vào khiêu vũ với một khẩu súng.